Trois cabinets sur le rachat de Fenix Marine Services par CMA-CGM
CMA CGM rachète 90 % du capital de Fenix Marine Services, à EQT.
Le troisième plus important terminal portuaire de Los Angeles est valorisé 2,3 Mds$.
L’armateur tricolore deviendra ainsi le seul actionnaire de cet ensemble à l’issue de l’opération, puisqu’il possédait déjà 10 % des titres depuis 2017.
C’est une forme de retour en arrière pour le Marseillais, puisque c’est à cette date qu’il avait lui-même cédé 90 % de sa filiale APL Limited (alors renommée Fenix Marine Services) à EQT pour une valeur d’entreprise de 875 M$.
Nouée sur la base d’une valorisation de 13,7 fois l’Ebitda de la cible, la transaction sera financée via les ressources propres du groupe.
Willkie Farr & Gallagher a épaulé CMA-CGM avec, à Paris, Annette Péron, Daniel Hurstel, associés, et Georges Balit, counsel, en corporate, ainsi que Faustine Viala, associée, et David Kupka en concurrence.
EY Société d’Avocats a réalisé la due diligence fiscale, avec Éric Verron, associé, et Thibaud Boucharlat.
Aux USA, Allen & Overy a assisté EQT.