Trois cabinets sur l’acquisition de TxCell par Sangamo
Sangamo Therapeutics, société californienne de biotechnologie cotée au Nasdaq, vient de finaliser l’acquisition de TxCell, notamment auprès de Yorkville.
La filiale, spécialisée dans le développement d’immunothérapies cellulaires pour le traitement de maladies inflammatoires et auto-immunes sévères, ainsi que les troubles inflammatoires liés à la transplantation, a été retirée de la Bourse de Paris.
Elle avait fait son entrée sur Euronext en 2014. L’opération a été effectuée en plusieurs temps : le 1er octobre 2018, Sangamo a acquis une participation majoritaire (53 %) dans TxCell.
Une offre publique d’achat simplifiée en numéraire a ensuite été menée du 1er au 23 novembre 2018 pour l’achat des actions ordinaires en circulation. À l’issue de cette OPA, le 23 novembre 2018, Sangamo détenait 95,71 % du capital et des droits de vote de TxCell. Le 29 novembre 2018, Sangamo a acquis le solde des actions ordinaires par le biais d’une procédure de retrait obligatoire. Auriga Partners (16 % du capital), Bioam (moins de 2 %), le fonds Large Venture de Bpifrance (10 %), ou encore InnoBio (15 %) ont fait partie des actionnaires ayant cédé leurs participations dans la biotech française. Cette acquisition permet d’associer les compétences de Sangamo, spécialisée dans la thérapie cellulaire contre l’hémophilie et d’autres maladies génétiques, au savoir-faire de TxCell dans les cellules Tregs pour faire de Sangamo un acteur majeur du développement des cellules CAR-Treg, destinées au traitement de maladies auto-immunes.
Hogan Lovells a conseillé Sangamo, avec à Paris Xavier Doumen, associé, Arnaud Deparday, Sarah Naidji et Agathe Faict en corporate.
Jeantet a assisté Yorkville, avec Cyril Deniaud, associé, et Clémence Gagneux.
Jones Day a représenté TxCell et les principaux actionnaires, avec Renaud Bonnet et Jean-Gabriel Griboul, associés, Alexandre Wibaux et Florent Le Prado.