Quatorze cabinets sur la restructuration de Bourbon
Le plan de redressement de Bourbon et le protocole de conciliation signé avec l’ensemble des créanciers concernés du groupe ont été validés le 14 décembre 2020 par le tribunal de commerce de Marseille.
Cette décision permet de mettre un terme à la procédure de redressement judiciaire et d’achever la restructuration financière et capitalistique du groupe.
Aux termes des négociations, l’expert des services maritimes à l’offshore et ses créanciers sont parvenus à un accord permettant une réduction massive de l’endettement de plus 1,5 Md€, passant de 2,648 Mds€ à 1,065 Md€, dont 228 M€ d’ORA.
Cette restructuration a été réalisée notamment par conversion de créances en instruments donnant accès immédiatement ou à terme au capital de Société Phocéenne de Participations, holding de tête du groupe Bourbon.
Elle s’est accompagnée de la mise en place de nouveaux financements à hauteur de 150 M€, outre l’octroi de PGE d’un montant d’environ 38 M€.
Bourbon est à présent intégralement détenu par ses créanciers.
Hogan Lovells a conseillé Bourbon avec, à Paris, Philippe Druon, associé en restructuring, Alexander Premont, associé en financement, Jean-Marc Franceschi, associé en corporate, ainsi que Xenia Legendre, associée en droit fiscal.
BBLM Avocats l’a également assisté en restructuring, avec Bernard Bouquet et Rémy Gomez, associés, ainsi que le cabinet norvégien Kvale.
Norton Rose Fulbright a épaulé Bourbon, avec Christine Ezcutari, associée sur l’ensemble des aspects shipping de l’opération.
Freshfields Bruckhaus Deringer a assisté les créanciers, avec Laurent Mabilat et Stéphanie Corbière, associés en restructuring et financement, Hervé Pisani et Guy Benda, associés en corporate, Cyril Valentin, associé en fiscalité, Dimitri Lecat, associé sur les aspects compliance, Jérôme Philippe, associé en droit de la concurrence, Pascal Cuche, associé sur les aspects liés aux investissements étrangers, Marc Perrone, associé sur les aspects réglementaires, ainsi que Gwen Senlanne et Christel Cacioppo, associés, en social.
De Pardieu Brocas Maffei a également conseillé les créanciers, avec Philippe Dubois, associé en restructuring, Corentin Coatalem, associé en financement.
Watson Farley & Williams a représenté les créanciers sur l’ensemble des aspects shipping de l’opération, avec Laurence Martinez-Bellet, associée en financement.
Kramer Levin est intervenu en restructuring pour le compte de la Banque Postale et de la Banque Postale leasing & factoring, avec Marie-Christine Fournier-Gille et Dominique Penin, associés.
Stephenson Harwood a conseillé plusieurs créanciers français et internationaux, avec Alain Gautron, associé en financement.
Clifford Chance est intervenu aux côtés d’un créancier, avec Delphine Caramalli, associée en restructuring et Pierre-Benoit Pabot du Châtelard, associé en droit bancaire.
Stream Avocats & Solicitors a représenté un créancier, avec Aymeric de Tapol et Camille Percheron, associés.
Mayer Brown a conseillé Minsheng, avec Patrick Teboul, associé.
Sigrist & Associés a épaulé un créancier avec Pascal Sigrist, associé.
CSF Avocats a assisté un autre créancier, avec Nicolas Croquelois, associé.