Cinq cabinets sur la vente de Flex Composite Group à Michelin
La période serait-elle la bienvenue pour les débouclages de LBO auprès de corporates ? Pour 700 M€, Michelin a conclu un accord avec l’Idi et Andera Partners afin de leur reprendre Flex Composite Group, un concepteur, fabricant et distributeur de matériaux composites avancés. Une fois obtenu l’aval des autorités de la concurrence, il débouclera le buy-out primaire qui avait été enclenché en 2015, d’ici au troisième trimestre. L’industriel clermontois gagnera alors près de 400 salariés, un réseau commercial mondial et plus de 200 M€ de chiffre d’affaires.
Dentons a accompagné Michelin avec une équipe dirigée par Jean-Marc Grosperrin, associé, et composée en France d’Emmanuelle De Schepper, of counsel, Pascal Chadenet, associé, Cécile Bayle, of counsel, Emeline Beria Mapote, Caroline Pucel, Édouard Delfour, Dora Pucci et Imane Sayah, en corporate/M&A, Katell Déniel-Allioux, associée, et Nathaly Blin, of counsel, en social, Loïc Lemercier, associé, Tom Blanchet, Chen Gu et Carla Dundon, en propriété intellectuelle, Emmanuelle van den Broucke, associée, et Margaux Serra, en contrats de distribution, Frédérique de La Chapelle, associée, et Alexane Goasguen, en assurance, Jean-Marc Allix, associé, et Simon Leduc, en banque-finance, Maxime Simonnet, associé, et Hortense Gaschignard, en immobilier.
DLA Piper l’a assisté en contrôle des concentrations, avec Édouard Sarrazin, associé, Julie Brousseau et Quitterie Stein, tandis que KPMG Avocats intervenait en fiscal, avec Sophie Fournier Dedoyard, associée. Hogan Lovells a conseillé Idi, avec Stéphane Huten et Arnaud Deparday, associés, et Sophie Tricot, en corporate.
PwC Société d’Avocats a établi les vendor due diligences avec, en France, Éric Hickel, associé, Delphine Bry-Durousseau, Vanessa Bigdad, Alix de Ginestet, en juridique, Jérémie Schwarzenberg, associé, Lucie Lebreton et Yacine Ouldali, en fiscal, Bernard Borrely, associé, et Jonathan Schwartz, en social.